Índice:
Os mercados de grãos são compostos por trigo, aveia, cevada, milho e soja. Eles representam um dos maiores e mais importantes mercados de commodities do mundo e dependem de todos os habitantes do planeta para obter preços, produção, transporte e entrega de alimentos e outros produtos derivados de grãos de forma suave e eficiente. Usar as ferramentas fundamentais, técnicas e de sentimento pode ajudá-lo a ler melhor os mercados de grãos.
Degrau
Analise os fatores fundamentais que afetam o mercado de grãos. Os dois elementos mais importantes são oferta e demanda. Todas as outras coisas sendo iguais, uma maior oferta de grãos tende a empurrar os preços para baixo, enquanto menor oferta empurra os preços para cima. A demanda é exatamente o oposto. Todas as outras coisas sendo iguais, quanto mais demanda houver por um grão em particular, maior será seu preço e vice-versa por demanda menor. Os preços dos grãos estão sempre em um cabo de guerra entre os fatores de oferta e demanda e os vários subfatores que influenciam a oferta e a demanda.
Degrau
Estude riscos de eventos relacionados ao mercado de grãos. O clima é o principal fator que afeta a oferta, já que inundações, secas ou climas inesperadamente bons podem alterar drasticamente a produção de grãos do que era esperado, enquanto fatores geopolíticos, econômicos e demográficos tendem a ser os principais influenciadores da demanda. Os mercados emergentes estão desempenhando um papel cada vez mais importante tanto no lado da oferta quanto da demanda dos mercados de grãos, à medida que as populações desses países expandem e seus climas políticos se tornam mais abertos ao comércio internacional. Dependendo do tipo de grãos que cultivam em seu território, alguns mercados emergentes podem contribuir para a oferta, reduzindo os preços ou demandando mais grãos para alimentar suas populações em crescimento, elevando os preços.
Degrau
Entenda e use a análise técnica. A análise técnica, quando aplicada aos mercados de ações ou commodities, refere-se ao uso de gráficos de preços e outros indicadores para estudar onde os preços têm sido na esperança de melhor prever onde eles podem ir no futuro. Uma regra comum é que, se o preço de um mercado de grãos estiver acima de sua média móvel de 50 e 200 dias, ele estará em uma tendência de alta, enquanto se estiver abaixo dessas médias móveis, estará em uma tendência de baixa. Isso é importante porque os investidores estarão mais propensos a investir em mercados de grãos que estão se valorizando e vendendo mercados de grãos que estão em baixa.
Degrau
Use indicadores de sentimento, como o Relatório de Compromisso de Comerciantes (COT), para analisar os tipos de investimentos que os grandes participantes do mercado de grãos estão fazendo. O COT, publicado pela Commodity Futures Trading Commission, rastreia negócios longos, curtos ou neutros estabelecidos por investidores institucionais, hedgers comerciais e pequenos varejistas. A sabedoria convencional sustenta que os investidores institucionais, e particularmente os hedgers comerciais, são "dinheiro inteligente", já que são profissionais, próximos da ação todos os dias e talvez com informações privilegiadas que os pequenos comerciantes de varejo (o chamado "dinheiro estúpido"), não tem. Se os investidores institucionais ou hedgers forem esmagadoramente longos em um determinado grão, isso sugere que ele estará indo mais alto, ao passo que se os investidores institucionais e hedgers forem curtos, enquanto os varejistas forem longos, isso sugere que os preços nesse mercado de grãos estarão em baixa.