Índice:
- Mercado de hipotecas primárias
- Instituições Hipotecárias Primárias
- Lucros das Instituições Hipotecárias Primárias
- Vendendo Hipotecas de uma Instituição Primária
Existem dois tipos de mercados hipotecários em que as transações ocorrem, o mercado hipotecário primário e o mercado hipotecário secundário. O mercado hipotecário primário é o lugar onde o credor e o mutuário iniciam o contrato de hipoteca para que uma pessoa possa comprar uma casa. A maioria dos compradores não tem consciência de que no mercado secundário um terceiro adquire seus empréstimos e os embala em títulos para fornecer às instituições primárias um fluxo de capital para novos empréstimos.
Mercado de hipotecas primárias
O principal mercado hipotecário é um lugar onde a instituição de empréstimo empresta diretamente dinheiro ao mutuário, ou a pessoa que procura comprar uma casa ou propriedade. O credor é responsável pela elaboração do contrato e pela criação dos termos do empréstimo. O mutuário concorda com os termos e os pagamentos estipulados pela instituição de hipoteca primária, ou lojas em torno de outro credor.
Instituições Hipotecárias Primárias
Uma instituição de hipoteca primária é geralmente um banco, seja comercial ou uma poupança e empréstimo. Pode ser local, de propriedade privada, estatal ou uma corporação. Não importa se o banco é um entre muitos em uma cadeia ou uma pequena operação familiar com apenas um ramo. A instituição de hipoteca primária é o credor direto do dinheiro que o proprietário potencial usa para comprar uma casa ou outra propriedade, pagando a hipoteca de volta em pagamentos mensais à instituição emissora.
Lucros das Instituições Hipotecárias Primárias
Instituições hipotecárias primárias fazem grande parte dos lucros da instituição cobrando juros sobre o dinheiro emprestado a compradores de imóveis. No entanto, existe um limite para o montante de capital na reserva do banco. Para conceder mais empréstimos, o banco precisa manter dinheiro nessa reserva. Portanto, para aumentar os lucros, é necessário obter mais capital.
Vendendo Hipotecas de uma Instituição Primária
Para obter melhor lucro, uma instituição de hipoteca primária venderá os empréstimos a uma empresa que opera no mercado secundário. Essas empresas agrupam as hipotecas e as oferecem como títulos denominados títulos garantidos por ativos ou obrigações hipotecárias garantidas no mercado de ações. Isso fornece um influxo de capital para o credor primário para que o credor possa iniciar mais empréstimos hipotecários. O mutuário continua fazendo pagamentos à instituição primária, que canaliza o dinheiro para a instituição secundária. Freddie Mac é um exemplo de uma instituição secundária.