A maioria de nós ainda não estava comprando casas quando o mercado imobiliário entrou em colapso em 2008, trazendo consigo o restante da economia. Dez anos depois, ainda estamos vivendo a ressaca da Grande Recessão. Para alguns, as coisas estão melhorando, mas, para outros, precisamos ficar céticos.
Economistas da Universidade da Califórnia, Berkeley, acabaram de divulgar uma análise da indústria hipotecária que deveria nos preocupar. A última vez, a indústria hipotecária se desfez graças às apostas feitas pelos grandes bancos de que você poderia transformar a casa própria em uma arena de investimentos no estilo de mercado de ações. (Para uma boa olhada em como tudo aconteceu, confira The Big Short ou veja as pessoas do Crash Course explicando tudo abaixo.)
Os economistas de Berkeley, trabalhando com colegas do Federal Reserve, agora acreditam que estão começando a ver sinais de um problema semelhante, desta vez entre os bancos não bancários. Em 2016, empresas como a PennyMac, a AmeriHome Mortgage e a Stearns Lending eram responsáveis por metade de todas as hipotecas; em 2007, eles eram apenas 20%. Eles também cobrem cerca de três quartos dos empréstimos garantidos pela Federal Housing Administration e pelo Departamento de Assuntos de Veteranos dos EUA, portanto seu alcance não é insignificante.
O que é mais problemático é que os credores não bancários não têm grandes reservas de dinheiro para voltar se houver uma emergência - por exemplo, se de repente muitos dos seus detentores de hipotecas não puderem pagar porque não conseguem encontrar trabalho. Os credores não bancários são linhas de vida para muitas das comunidades mais vulneráveis do país, e um colapso repercutiria em grande escala na economia. Se você está preocupado com uma hipoteca, qualquer uma que você ainda não tenha ou uma que você esteja pagando, converse com um representante para verificar a saúde do seu credor. Se você não estiver satisfeito, pode ser hora de verificar outras opções.